Relação entre a introdução dos principais assuntos de auditoria e o audit delay no Brasil

Autores

DOI:

https://doi.org/10.5007/2175-8069.2021.e78378

Palavras-chave:

Audit delay, Demora da Auditoria, Principais Assuntos de Auditoria, Auditoria

Resumo

Este estudo investigou a relação entre a introdução da seção Principais Assuntos de Auditoria (PAA) e o audit delay dos relatórios de auditoria no Brasil. Foram analisados os dados de 122 companhias brasileiras em 2015 e 2016, primeiro ano da implementação dos PAA no país. O teste de Kolmogorov-Smirnov (KS) e o teste de sinais de Wilcoxon foram utilizados para detectar mudanças na distribuição acumulada do audit delay e em suas medianas. Também foi realizada avaliação econométrica empregando um estimador de diferença-em-diferenças (dif-in-dif). Os resultados dos testes rejeitaram a hipótese de pesquisa, sugerindo uma redução no audit delay nas empresas cujos relatórios continham seção PAA em 2016. Este trabalho preenche uma lacuna na literatura empírica nacional e documenta a relação entre o PAA e o audit delay no país, além de oferecer percepções sobre as consequências do relatório de auditoria independente sobre as demonstrações financeiras. Sob uma perspectiva teórica, o controle de insumos das firmas de auditoria se mostrou essencial para a apresentação de uma resposta definitiva sobre os impactos da introdução da seção PAA na qualidade dos serviços de auditoria, em particular, o audit delay.

Biografia do Autor

Carlos Tadao Kawamoto, Banco Central do Brasil

Doutor em Administração (USP)

Servidor do Banco Central do Brasil

José Alves Dantas, Universidade de Brasília (UNB)

Doutor em Ciências Contábeis (UNB)

Professor do Programa de Pós-graduação em Ciências Contábeis (UnB)

José Roberto Moraes Antiqueira, Universidade de São Paulo (USP)

Mestre em Administração (USP)

Referências

Abbott, L. J., Parker, S., & Peters, G. F. (2012). Internal audit assistance and external audit timeliness. Auditing: A Journal of Practice & Theory, 34(4), 3-20. https://doi.org/10.2308/ajpt-10296

Abernathy, J. L., Barnes, M., Stefaniak, C., & Weisbarth, A. (2017). An international perspective on audit report lag: a synthesis of the literature and opportunities for future research. International Journal of Auditing, 21(1), 100-127. https://doi.org/10.1111/ijau.12083

Alves, E. D., & Galdi, F. C. (2020). Relevância informacional dos principais assuntos de auditoria. Revista Contabilidade & Finanças, 31(82), 67-83. https://doi.org/10.1590/1808-057x201908910

Ashton, R. H., Willingham, J. J., & Elliott, R. K. (1987). An empirical analysis of audit delay. Journal of Accounting Research, 25(2), 275-292. https://doi.org/10.2307/2491018

Bédard, J., Gonthier-Besacier, N., & Schatt, A. (2019). Consequences of expanded audit reports: Evidence from the justifications of assessments in France. Auditing: A Journal of Practice & Theory, 38(3), 23-45. https://doi.org/10.2308/ajpt-52339

Begley, J., & Fischer, P. E. (1998). Is there information in an earnings announcement delay? Review of Accounting Studies, 3(4), 347-363. https://doi.org/10.1023/A:1009635117801

Blankley, A. I., Hurtt, D. N., & MacGregor, J. E. (2015). Are lengthy audit report lags a warning signal? Current Issues in Auditing, 9(2), 19-28. https://doi.org/10.2308/ciia-51215

Bonsón-Ponte, E., Escobar-Rodríguez, T., & Borrero-Domínguez, C. (2008). Empirical analysis of delays in the signing of audit reports in Spain. International Journal of Auditing, 12(1), 129-140. https://doi.org/10.1111/j.1099-1123.2008.00375.x

Brasel, K., Doxey, M. M., Grenier, J. H., & Reffett, A. (2016). Risk disclosure preceding negative outcomes: The effects of reporting critical audit matters on judgments of auditor liability. Current Issues in Auditing, 10(2),1-10. https://doi.org/10.2308/accr-51380

Braunbeck, G. O. (2010). Determinantes da qualidade das auditorias independentes no Brasil. Tese de Doutorado, Universidade de São Paulo, Faculdade de Economia, Administração e Contabilidade, São Paulo, Brasil. Disponível em https://teses.usp.br/teses/disponiveis/12/12136/tde-04112010-161444/pt-br.php

Bryant-Kutcher, L., Peng, E. Y., & Weber, D. P. (2013). Regulating the timing of disclosure: Insights from the acceleration of 10-K filing deadlines. Journal of Accounting and Public Policy, 32(6), 475-494. https://doi.org/10.1016/j.jaccpubpol.2013.08.003

Camargo, N. S., Rodrigues, F. F., Machado, C. A., & Guerra, M. (2019). Principais assuntos de auditoria e os resultados das empresas listadas na IBRX 100. Revista Contemporânea de Contabilidade, 16(41), 162-180. http://dx.doi.org/10.5007/2175-8069.2019v16n41p162

Christensen, B. E., Glover, S. M., & Wolfe, C. J. (2014). Do critical audit matter paragraphs in the audit report change nonprofessional investors’ decision to invest? Auditing: A Journal of Practice & Theory, 33(4), 71-93. https://doi.org/10.2308/ajpt-50793

Comissão de Valores Mobiliários. (2017). Instrução CVM nº 591. Disponível em: http://www.cvm.gov.br/legislacao/instrucoes/inst591.html. Acesso em: 10 de janeiro de 2020.

Comissão de Valores Mobiliários. (2019). Ofício-Circular CVM/SNC/GNA/nº 01/2019. Disponível em: http://www.cvm.gov.br/legislacao/oficios-circulares/snc/oc-snc-gna-0119.html. Acesso em 10 de janeiro de 2020.

Conselho Federal de Contabilidade. (2016). Norma Brasileira de Contabilidade NBC TA 701 – Comunicação dos principais assuntos de auditoria no relatório do auditor independente. Disponível em: https://www1.cfc.org.br/sisweb/SRE/docs/NBCTA701.pdf. Acesso em 10 de janeiro de 2020.

Conselho Monetário Nacional. (2019). Resolução n° 4.720. Disponível em https://www.bcb.gov.br/pre/normativos/busca/downloadNormativo.asp?arquivo=/Lists/Normativos/Attachments/50768/Res_4720_v1_O.pdf

Copley, P. A., Gaver, J. J., & Gaver, K. M. (1995). Simultaneous estimation of the supply and demand of differentiated audits: Evidence from the municipal audit market. Journal of Accounting Research, 33(1), 137-155. https://www.jstor.org/stable/2491296

Cordoş, G. S., & Fülöp, M. T. (2015). Understanding audit reporting changes: Introduction of key audit matters. Accounting and Management Information Systems, 14(1), 128-152. Disponível em: http://online-cig.ase.ro/jcig/art/14_1_6.pdf. Acesso em 10 de setembro de 2020.

Cruz, A. F., Nardi, P. C. C., Figueira, L. M., & Silva, R. L. M. (2019). A relação entre o novo relatório do auditor independente e o perfil das empresas auditadas e de auditoria. Revista Contemporânea de Contabilidade, 16(40), 3-23. https://doi.org/10.5007/2175-8069.2019v16n40p3

Davies, B., & Whittred, G. P. (1980). The association between selected corporate attributes and timeliness in corporate reporting: Further analysis. Abacus, 16(1), 48-60. https://doi.org/10.1111/j.1467-6281.1980.tb00085.x

Durand, G. (2018). The determinants of audit report lag: a meta-analysis. Managerial Auditing Journal, 34(1), 44-75. https://doi.org/10.1108/MAJ-06-2017-1572

Dye, R. A. (1993). Auditing standards, legal liability, and auditor wealth. Journal of Political Economy, 101(5), 887-914. https://doi.org/10.1086/261908

Dyer IV, J. C., & McHugh, A. J. (1975). The timeliness of the Australian annual report. Journal of Accounting Research, 13(2), 204-219. https://doi.org/10.2307/2490361

Ettredge, M.L., Li, C., & Sun, L. (2006). The impact of SOX section 404 internal quality control assessment on audit delay in the SOX era. Auditing: A Journal of Practice & Theory, 25(2), 1-23. https://doi.org/10.2308/aud.2006.25.2.1

Gibbons, J. D., & Chakraborti, S. (2011). Nonparametric statistical inference. 5ª ed. Boca Raton: Chapman & Hall.

Gimbar, C., Hansen, B., & Ozlanski, M. E. (2016). Early evidence on the effects of critical audit matters on auditor liability. Current Issues in Auditing, 10(1), 24-33. https://doi.org/10.2308/ciia-51369

Givoly, D., & Palmon, D. (1982). Timeliness of annual earnings announcements: Some empirical evidence. The Accounting Review, 57(3), 486-508. https://www.jstor.org/stable/246875?seq=1

Guimarães, F. G., & Dantas, J. A. (2015). Concentração do mercado de auditoria na indústria bancária brasileira. Revista Evidenciação Contábil & Finanças, 3(3), 84-103. https://doi.org/10.18405/recfin20150306

Haut Conseil du commissariat aux comptes. (2006). Norme d'exercice professionnel “justification des appréciations”, Paris. Disponível em http://www.h3c.org/fiches/nepjusti141006.htm. Acesso em 14 de outubro de 2020.

Haw, I. M., Qi, D., & Wu, W. (2000). Timeliness of annual report releases and market reaction to earnings announcements in an emerging capital market: The case of China. Journal of International Financial Management and Accounting, 11(2), 108-131. https://doi.org/10.1111/1467-646X.00058

Henderson, B. C., & Kaplan, S. E. (2000). An examination of audit report lag for banks: A panel data approach. Auditing: A Journal of Practice & Theory, 19(2), 159-174. https://doi.org/10.2308/aud.2000.19.2.159

Khoufi, N., & Khoufi, W. (2018). An empirical examination of the determinants of audit report delay in France. Managerial Auditing Journal, 33(8/9), 700-714. https://doi.org/10.1108/MAJ-02-2017-1518

Kinney Jr., W. R., & McDaniel, L. S. (1993). Audit delay for firms correcting quarterly earnings. Auditing: A Journal of Practice & Theory, 12(2), 135-142.

Kiss, C., Fülöp, M. T., & Cordoș, S. (2015). Relevant aspects regarding the changes of the statutory audit report in the light of international regulations. Audit financiar, 13(126), 63-73. http://revista.cafr.ro/ArticolEN.aspx?CodArticol=9415

Knechel, W. R., & Payne, J. (2001). Additional evidence on audit report lag. Auditing: A Journal of Practice & Theory, 20(1), 137-146. https://doi.org/10.2308/aud.2001.20.1.137

Lawrence, E. C. (1983). Reporting delays for failed firms. Journal of Accounting Research, 21(2), 606-610. https://doi.org/10.2307/2490794

Marques, V. A., & Souza, M. K. P. (2017). Principais assuntos de auditoria e opinião sobre o risco de descontinuidade: uma análise das empresas do Ibovespa. Revista de Informação Contábil, 11(4), 1-22. https://periodicos.ufpe.br/revistas/ricontabeis/article/view/230107

Mello, L. C. O., Araújo, O. G. L., & Luca, M. M. M. (2021). Impacto do novo relatório dos auditores independentes nos honorários dos auditores. Revista Contabilidade Vista & Revista, 32(1), 183-217. https://doi.org/10.22561/cvr.v32i1.5952

Newton, J. D., & Ashton, R. H. (1989). The association between audit technology and audit delay. Auditing: A Journal of Practice and Theory, 8(supplement), 22-37.

Ng, P. P. H., & Tai, B. Y. K. (1994). An empirical examination of the determinants of audit delay in Hong Kong. The British Accounting Review, 26(1), 43-59. https://doi.org/10.1006/bare.1994.1005

Pereira, A. N., & Costa, F. M. (2012). Determinantes do atraso de auditoria externa (audit delay) em companhias brasileiras. In: Encontro da ANPAD, 36., Rio de Janeiro. Anais [...] São Paulo: Associação Nacional de Pós-Graduação e Pesquisa em Administração. Disponível em: http://legado.fucape.br/_public/producao_cientifica/2/ANTONIO.pdf. Acesso em 10 de setembro de 2020.

Pizzini, M., Lin, S., & Ziegenfuss, D. E. (2015). The Impact of internal audit function quality and contribution on audit delay. Auditing: A Journal of Practice & Theory, 34(1), 25–58. https://doi.org/10.2308/ajpt-50848

Public Company Accounting Oversight Board. (2013). PCAOB Release No. 2013-005, Washington - DC. Disponível em https://pcaobus.org/Rulemaking/Docket034/Release_2013-005_ARM.pdf. Acesso em 19 de setembro de 2019.

Public Company Accounting Oversight Board. (2017). PCAOB Release No. 2017-001, Washington - DC. Disponível em: https://pcaobus.org/Rulemaking/Docket034/2017-001-auditors-report-final-rule.pdf. Acesso em 19 de setembro de 2019.

Ramos, F., & Cunha, P. (2015). Influência do rodízio de auditoria no audit delay das companhias brasileiras listadas na BM&FBovespa. Anais do International Conference on Information Systems & Technology Management – Contecsi, 12º. São Paulo. Disponível em: http://www.contecsi.tecsi.org/index.php/contecsi/12CONTECSI/paper/view/3079. Acesso em 10 de setembro de 2020.

Reid, L. C., Carcello, J. V., Li, C., & Neal, T. L. (2019). Impact of auditor and audit committee report changes on audit quality and costs: Evidence from the United Kingdom. Contemporary Accounting Research, 36(3), 1501-1539. https://doi.org/10.1111/1911-3846.12486

Santana, L. R., Silva, F. J., Dantas, J. A., & Botelho, D. R. (2019). Auditoria em bancos: relação entre os assuntos citados em modificação de opinião, ênfase e PAA. Revista Catarinense da Ciência Contábil, 18(1), 1-18. http://dx.doi.org/10.16930/2237-766220192832

Silva, P. S., Bianchi, M., & Venturini, L. D. B. (2018). Principais assuntos de auditoria: Uma análise dos itens do relatório do auditor independente nos anos de 2016 e 2017. In: Congresso de Contabilidade da UFRGS, 3. Porto Alegre. Anais […] Porto Alegre: Universidade Federal do Rio Grande do Sul. Disponível em: https://www.ufrgs.br/congressocont/index.php/IIIContUFRGS/IIIContUFRGS/paper/download/97/63. Acesso em 10 setembro de 2020.

Simunic, D. (1984). Auditing, consulting, and auditor independence. Journal of Accounting Research, 22(1), 679-702. https://doi.org/10.2307/2490671

Sirois, L-P., Bédard, J., Bera, P. (2014). The informational value of key audit matters in the auditor’s report: Evidence from an eye-tracking study. Accounting Horizons, 32(2), 141-162. https://doi.org/10.2308/acch-52047

Whittred, G. (1980). Audit qualification and the timeliness of corporate annual reports. The Accounting Review, 55(4), 563-577. http://www.jstor.org/stable/245775

Publicado

2021-12-15

Como Citar

Kawamoto, C. T., Dantas, J. A., & Antiqueira, J. R. M. (2021). Relação entre a introdução dos principais assuntos de auditoria e o audit delay no Brasil. Revista Contemporânea De Contabilidade, 18(49), 92-110. https://doi.org/10.5007/2175-8069.2021.e78378

Edição

Seção

Artigos