Effect of precedent information on asymmetric cost behavior

Authors

  • Laura Rodrigues Cardoso Ferreira Universidade Federal de Uberlândia/Faculdade de Ciências Contábeis
  • Patrícia de Souza Costa Universidade Federal de Uberlândia/Faculdade de Ciências Contábeis
  • Jéssica Rayse De Melo Silva Ávila Universidade Federal de Uberlândia/Faculdade de Ciências Contábeis

DOI:

https://doi.org/10.5007/2175-8069.2016v13n28p3

Abstract

In the sticky costs literature, it is mentioned that the costs may change asymmetrically when it relates to the changes in sales, can foregoing change of the revenue to affect the cost behavior. In this way, this study aims to analyze the existence between foregoing information’s of sales - historical sales growth, the market-to-book relation and the volatility of sales- and the asymmetric cost behavior. The research sample is composed by 218 Brazilian publicly held companies with published financial statements between 1995-2013. The results suggest that the historical sales growth, the market-to-book relation and the volatility of sales are related to the costs asymmetry, suggesting that foregoing change of the revenue to affect the cost behavior.

Author Biographies

Laura Rodrigues Cardoso Ferreira, Universidade Federal de Uberlândia/Faculdade de Ciências Contábeis

Bacharel em Ciências Contábeis pela Universidade Federal de Uberlândia.

Patrícia de Souza Costa, Universidade Federal de Uberlândia/Faculdade de Ciências Contábeis

Doutora em Controladoria e Contabilidade pela FEA/USP

Professora da Faculdade de Ciências Contábeis da UFU, Coordenadora do PPGCC/UFU

Jéssica Rayse De Melo Silva Ávila, Universidade Federal de Uberlândia/Faculdade de Ciências Contábeis

Mestranda do Programa de Pós-Graduação em Ciências Contábeis da Universidade Federal de Uberlândia.

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Published

2016-06-14

How to Cite

Ferreira, L. R. C., Costa, P. de S., & Ávila, J. R. D. M. S. (2016). Effect of precedent information on asymmetric cost behavior. Revista Contemporânea De Contabilidade, 13(28), 03–18. https://doi.org/10.5007/2175-8069.2016v13n28p3

Issue

Vol. 13 No. 28 (2016)

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